Terminal X tấn công thị trường AI đầu tư tổ chức tại Nhật Bản

Terminal X, công ty nền tảng AI hợp tác cùng OpenAI, chính thức bước vào thị trường đầu tư tổ chức tại châu Á, khởi đầu từ Nhật Bản. Terminal X kết nối dữ liệu nội bộ và quy trình đầu tư của các quỹ đầu tư thay thế với hệ thống AI riêng biệt cho từng đơn vị.

Theo Hankyung (Hàn Quốc) đưa tin, Terminal X cho biết công ty kết hợp mô hình AI mới nhất của OpenAI với công nghệ riêng để xây dựng hệ thống AI tùy chỉnh cho từng quỹ đầu tư. Nhật Bản được chọn làm thị trường đầu tiên, sau đó Terminal X dự kiến mở rộng sang Hàn Quốc và Singapore.

Terminal X là công ty nền tảng AI do Hyun Hong, người từng làm việc tại Phố Wall và được biết đến qua kênh YouTube "New York Jumin", sáng lập tại New York vào năm 2023. Khách hàng mục tiêu của công ty là các quỹ đầu tư thay thế trong lĩnh vực cổ phần tư nhân, cho vay tư nhân, bất động sản và hạ tầng.

Khác với thị trường cổ phiếu vốn có nhiều thông tin công khai, thị trường đầu tư thay thế phụ thuộc nhiều vào tài liệu nội bộ của từng quỹ. Các bản ghi nhớ đầu tư, mô hình Excel, email và tài liệu ủy ban đầu tư là dữ liệu phi cấu trúc, khó chuẩn hóa từ bên ngoài, nhưng lại đóng vai trò quan trọng trong việc ra quyết định đầu tư và quản lý sau đầu tư.

Hướng đi của Terminal X thiên về việc đưa quy trình làm việc riêng của từng quỹ đầu tư vào AI, thay vì triển khai một chatbot dùng chung cho tất cả. Hệ thống này tìm kiếm và phân tích đồng thời dữ liệu nội bộ lẫn tài liệu bên ngoài, phục vụ cho công việc nghiên cứu đầu tư, soạn báo cáo và phân tích danh mục.

Terminal X giải thích: "Khác với các dịch vụ AI tài chính khác mang tính đại trà, Terminal X xây dựng AI theo hướng cá nhân hóa, phản ánh cả phong cách đầu tư của từng nhà quản lý danh mục lẫn quy trình của ủy ban đầu tư (IC) tại mỗi quỹ." Cách giải thích này cho thấy trong việc ứng dụng AI tài chính, hiệu năng mô hình không phải yếu tố duy nhất quan trọng, mà quy trình làm việc thực tế và cách kết nối dữ liệu cũng có ý nghĩa không kém.

Nhu cầu dữ liệu trong đầu tư thay thế khác nhau tùy từng loại tài sản. Đầu tư bất động sản cần xem xét đồng thời hợp đồng thuê, thẩm định giá, huy động vốn và dữ liệu vận hành tài sản.

Đầu tư hạ tầng gắn với dữ liệu kỹ thuật, pháp lý và quy định. Cho vay tư nhân đòi hỏi theo dõi liên tục tình hình tài chính doanh nghiệp và các điều khoản vay sau khi giải ngân.

Hình thức tài liệu và quy trình rà soát ở mỗi quỹ thường khác nhau, dù cùng thuộc một loại tài sản. Terminal X cho biết ngay cả khi xử lý cùng loại tài sản, mẫu báo cáo cho ủy ban đầu tư, tiêu chí rủi ro và các hạng mục quản lý sau đầu tư vẫn khác nhau giữa các quỹ, nên việc xây dựng hệ thống riêng cho từng đơn vị là cần thiết.

Hyun Hong, CEO Terminal X, cho biết: "Mỗi tổ chức đầu tư có cách ra quyết định và quản lý rủi ro khác nhau. Chúng tôi sẽ xây dựng hệ thống AI phù hợp với quy trình đầu tư riêng của từng tổ chức, đồng thời giúp họ áp dụng công nghệ mới nhất của OpenAI vào công việc." Công ty xem cách tiếp cận xây dựng riêng theo từng tổ chức là chiến lược cốt lõi để mở rộng tại thị trường châu Á.

Sự khác biệt về quy định tài chính và tiêu chuẩn quản lý dữ liệu giữa các quốc gia cũng là một biến số. Terminal X cho biết sẽ dùng đội ngũ kỹ sư và chuyên gia tài chính tại từng địa phương để xây dựng hệ thống phù hợp với từng quỹ đầu tư.

Đối với thị trường Hàn Quốc, ý nghĩa của hợp tác này nằm ở cách các tổ chức tài chính ứng dụng AI. Vấn đề không chỉ dừng ở việc tóm tắt giá cả hay tin tức công khai, mà nằm ở cách kết nối tài liệu nội bộ, quy trình thẩm định và tiêu chuẩn quản lý rủi ro với AI.

Terminal X dự kiến chọn Nhật Bản làm thị trường đầu tiên tại châu Á, sau đó mở rộng sang các thị trường trọng điểm khác như Hàn Quốc và Singapore.