Doanh thu tiểu thương Hàn Quốc tăng 4,53% nhưng biên lợi nhuận giảm còn 25,2%

Doanh thu bình quân của các hộ kinh doanh cá nhân (tiểu thương) tại Hàn Quốc trong quý II năm nay tăng 4,53% so với cùng kỳ năm ngoái, nhưng chi phí lại tăng nhanh hơn khiến biên lợi nhuận giảm xuống còn 25,2%, đánh dấu quý thứ hai liên tiếp đi xuống. Dư nợ quá hạn của các khoản vay hộ kinh doanh cá nhân cũng tăng 4,3% so với quý trước.

Theo báo cáo Xu hướng hộ kinh doanh cá nhân do Korea Credit Data (KCD) công bố ngày 8, đơn vị này đã phân tích tình hình kinh doanh quý II của các hộ kinh doanh cá nhân trên toàn Hàn Quốc. Báo cáo được xây dựng dựa trên mẫu các cơ sở kinh doanh trên toàn quốc sử dụng dịch vụ quản lý kinh doanh Cashnote, riêng phần dữ liệu tài chính sử dụng nguồn từ công ty đánh giá tín dụng hộ kinh doanh cá nhân Korea Pyeongga Jeongbo (한국평가정보).

Trong quý II, doanh thu bình quân mỗi cơ sở kinh doanh đạt 47,11 triệu won, tăng 4,53% so với cùng kỳ năm ngoái. Trong khi đó, chi phí bình quân là 35,22 triệu won, tăng tới 5,83%, vượt xa tốc độ tăng của doanh thu.

Lợi nhuận bình quân chỉ đạt 11,89 triệu won, tăng vỏn vẹn 0,85%. Phần lớn mức tăng doanh thu đã bị chi phí gia tăng hấp thụ, khiến khả năng sinh lời không được cải thiện.

Biên lợi nhuận đạt 25,2%, giảm 0,92 điểm phần trăm so với cùng kỳ năm ngoái. Quý I trước đó cũng đã giảm 1,09 điểm phần trăm so với cùng kỳ, ghi nhận hai quý liên tiếp đi xuống.

Tốc độ tăng doanh thu đã cải thiện từ 1,89% trong quý I lên 4,53% trong quý II. Tuy nhiên do tốc độ tăng chi phí vẫn cao hơn tốc độ tăng doanh thu, việc doanh thu mở rộng không chuyển hóa thành lợi nhuận cao hơn.

So với quý trước, doanh thu quý II tăng 10,64% và lợi nhuận bình quân tăng 19,02%. Biên lợi nhuận cũng tăng 1,78 điểm phần trăm, nhưng Korea Credit Data (KCD) nhận định sự khác biệt về yếu tố mùa vụ giữa quý I và quý II đã ảnh hưởng đến kết quả này.

Gánh nặng vay nợ cũng gia tăng. Dư nợ vay hộ kinh doanh cá nhân trong nước tính đến quý II đạt 735,8 nghìn tỷ won, trong đó khối ngân hàng chiếm 433,6 nghìn tỷ won và khối phi ngân hàng chiếm 302,2 nghìn tỷ won.

Trong khối phi ngân hàng, vay từ các tổ chức tài chính hợp tác xã (hợp tác xã tín dụng) chiếm tỷ trọng lớn nhất với 237,7 nghìn tỷ won. Dư nợ vay hộ kinh doanh cá nhân của khối ngân hàng tăng từ 433,2795 nghìn tỷ won trong quý I lên 433,5948 nghìn tỷ won trong quý II, còn dư nợ khối phi ngân hàng tăng từ 298,9557 nghìn tỷ won lên 302,1812 nghìn tỷ won trong cùng giai đoạn.

Dư nợ quá hạn của các khoản vay hộ kinh doanh cá nhân đạt 15,2 nghìn tỷ won, tăng 4,3% so với quý trước, tiếp tục xu hướng tăng từ quý I. Tỷ lệ nợ quá hạn trên tổng dư nợ tương đối cao ở các công ty tài chính tiết kiệm với 5,7% và các tổ chức tài chính hợp tác xã với 3,5%.

Trong khối ngân hàng, các chỉ số lành mạnh về vay hộ kinh doanh cá nhân của ngân hàng địa phương thấp hơn so với 5 ngân hàng lớn. Tỷ lệ nợ quá hạn quý II của nhóm ngân hàng địa phương gồm BNK Busan, BNK Gyeongnam, iM Bank, Gwangju và JB Jeonbuk đạt 0,79%, cao hơn mức 0,44% của nhóm 5 ngân hàng lớn gồm KB Kookmin, Shinhan, Hana, Woori và NH Nonghyup.

Tốc độ tăng tỷ lệ nợ quá hạn so với cùng kỳ năm ngoái của nhóm ngân hàng địa phương cũng đạt 11,3%, vượt xa mức 2,3% của nhóm 5 ngân hàng lớn. Như vậy, tỷ lệ nợ quá hạn vay hộ kinh doanh cá nhân của ngân hàng địa phương cao hơn khoảng 1,8 lần so với 5 ngân hàng lớn, còn tốc độ tăng cao hơn tới khoảng 4,9 lần.

Korea Credit Data (KCD) phân tích rằng tỷ trọng vay tín chấp hộ kinh doanh cá nhân của ngân hàng địa phương đã mở rộng tối đa khoảng 3 lần so với 5 ngân hàng lớn, trong khi các ngân hàng số lại tập trung vào vay thế chấp và thu hút được nhóm khách vay tương đối tốt hơn. Theo đơn vị này, điều này khiến nhóm khách vay yếu tập trung nhiều hơn ở các ngân hàng địa phương.

Trong khâu thẩm định cho vay hộ kinh doanh cá nhân, các mô hình đánh giá tín dụng chuyên biệt có tích hợp thông tin phi tài chính như doanh thu, ngành nghề và khu vực kinh doanh đang được áp dụng. Trước đó, TokenPost từng đưa tin ngành ngân hàng đã đưa đánh giá tăng trưởng của hộ kinh doanh cá nhân vào quy trình thẩm định cho vay.

Kang Ye-won (강예원), Trưởng bộ phận dữ liệu tại Korea Credit Data (KCD), cho biết "so với cùng quý năm trước, doanh thu tăng nhưng chi phí tăng nhanh hơn khiến biên lợi nhuận giảm hai quý liên tiếp" và nhấn mạnh đây là "tín hiệu đáng lo ngại cho thấy xu hướng hoạt động kinh doanh của tiểu thương không còn đọng lại thành lợi nhuận đang trở nên cố định". Điều này cho thấy dù doanh thu tăng, gánh nặng chi phí và nợ quá hạn cùng gia tăng đang khiến khả năng sinh lời thực tế của tiểu thương giảm sút.

Bên cạnh đó, các chính sách xử lý nợ quá hạn dài hạn song song với hỗ trợ người trả nợ đúng hạn cũng đang được thúc đẩy. TokenPost trước đó đưa tin phương án xóa các khoản nợ quá hạn trên 20 năm và điều chỉnh nợ cho tiểu thương đang được xúc tiến.