2.000 tỷ USD cơ hội AI: AMD dự báo trung tâm dữ liệu đạt 70 tỷ USD năm 2027

AMD(AMD) ước tính cơ hội thị trường liên quan đến trí tuệ nhân tạo (AI) sẽ đạt 2.000 tỷ USD (khoảng 2.682 nghìn tỷ won) vào năm 2030. Hãng cũng dự báo doanh thu mảng trung tâm dữ liệu có thể mở rộng lên khoảng 70 tỷ USD (khoảng 93,87 nghìn tỷ won) vào năm 2027.

AMD công bố các con số này tại Hội nghị TMT Toàn cầu Citi 2026, tổ chức ở New York (Mỹ) ngày 8 (giờ địa phương). Theo hãng, trong khoản doanh thu trung tâm dữ liệu năm 2027, bộ xử lý đồ họa (GPU) phục vụ AI sẽ đóng góp khoảng 40 tỷ USD (khoảng 53,64 nghìn tỷ won), phần còn lại đến từ bộ xử lý trung tâm (CPU) máy chủ.

Dự báo cho thị trường CPU máy chủ cũng được điều chỉnh tăng mạnh. AMD cho rằng quy mô thị trường này có thể đạt 220 tỷ USD (khoảng 295,02 nghìn tỷ won) vào năm 2030, cao hơn gấp ba lần so với ước tính trước đó là 60 tỷ USD (khoảng 80,46 nghìn tỷ won).

Việc điều chỉnh này phản ánh nhận định rằng nhu cầu tính toán AI không chỉ dừng ở GPU mà đang lan sang CPU máy chủ và toàn bộ hệ thống. Nói cách khác, AMD nhìn nhận đà tăng trưởng của mảng trung tâm dữ liệu không chỉ đến từ GPU đơn lẻ, mà còn từ CPU và hệ thống theo từng rack.

Chuỗi cung ứng được xem là yếu tố có thể kìm hãm đà tăng trưởng này. AMD cho biết đã đảm bảo các cam kết mua hàng trị giá 29-30 tỷ USD (khoảng 38,89-40,23 nghìn tỷ won).

Hãng cho biết đã nhận được mức tăng phân bổ năng lực sản xuất lớn nhất trong số các khách hàng của TSMC, nhà sản xuất bán dẫn Đài Loan, nhưng nguồn cung wafer, bộ nhớ băng thông rộng (HBM), công nghệ đóng gói tiên tiến và đế chip (substrate) vẫn còn eo hẹp.

Bộ gia tốc AI thế hệ mới MI450 dự kiến bắt đầu xuất xưởng sản xuất hàng loạt từ quý III/2026 và tăng nguồn cung từ quý IV. AMD đưa ra mức biên lợi nhuận gộp dự kiến cho quý III là 56%, đồng thời cho biết biên lợi nhuận gộp quý IV/2026 và năm 2027 có thể giảm nhẹ trong quá trình mở rộng sản xuất MI450.

Jean Hu, Giám đốc Tài chính (CFO) của AMD, phát biểu: "Tốc độ, quy mô và sự trỗi dậy của AI là chưa từng có tiền lệ". Phát biểu này cho thấy quan điểm của công ty rằng nhu cầu AI đang mở rộng vượt ra ngoài GPU, sang cả CPU máy chủ và hệ thống theo rack.

AMD công bố Meta(META), OpenAI và Anthropic là các khách hàng "mỏ neo" chủ chốt. Hãng cho biết đang triển khai hợp tác quy mô nhiều gigawatt và hợp tác đa thế hệ với cả ba công ty này.

Hệ thống AI theo rack mang tên Helios cũng được xem là trụ cột mở rộng nguồn cung. AMD cho biết Helios đang được sản xuất hàng loạt theo từng rack, đồng thời đang hợp tác với Cerebras để kết hợp công nghệ hệ thống và engine quy mô wafer.

Hợp tác giữa AMD và các đơn vị vận hành trung tâm dữ liệu đang mở rộng từ việc cung cấp GPU sang cả việc đảm bảo điện năng và không gian. Trước đó, hợp đồng hạ tầng AI dài hạn giữa AMD và Core Scientific(CORZ) từng được giới thiệu như một ví dụ điển hình cho sự chuyển dịch này.

AMD dự báo doanh thu CPU máy chủ sẽ tăng hơn 80% so với cùng kỳ trong nửa cuối năm 2026, và tăng hơn 70% trong năm 2027. Hãng cũng cho biết doanh thu máy chủ doanh nghiệp đã tăng hơn 70% trong quý II/2026.

Để khoản đầu tư vào trung tâm dữ liệu AI chuyển hóa thành doanh thu thực tế, không chỉ việc xuất xưởng bộ gia tốc mà nguồn cung bộ nhớ, đóng gói và đế chip cũng cần được đảm bảo đồng bộ. Tiến độ sản xuất MI450 và mức độ đảm bảo chuỗi cung ứng vẫn là điều kiện then chốt quyết định dự báo doanh thu trung tâm dữ liệu 70 tỷ USD của AMD vào năm 2027.

HBM là bộ nhớ băng thông rộng được tạo thành từ nhiều lớp DRAM xếp chồng theo chiều dọc, kết nối với bộ gia tốc AI. Helios là hệ thống theo rack kết hợp GPU, CPU và hạ tầng mạng phục vụ AI, phản ánh xu hướng các trung tâm dữ liệu chuyển từ mua sắm linh kiện riêng lẻ sang hạ tầng tích hợp.

AMD dự kiến bắt đầu xuất xưởng sản xuất hàng loạt MI450 trong quý III/2026, sau đó mở rộng nguồn cung từ quý IV. Sau giai đoạn này, mức tăng trưởng của CPU máy chủ cùng khả năng đảm bảo nguồn cung HBM và công nghệ đóng gói tiên tiến sẽ là yếu tố quyết định liệu dự báo doanh thu trung tâm dữ liệu 70 tỷ USD vào năm 2027 của AMD có thành hiện thực hay không.