152 ví lãi 8 triệu USD nhờ cược sự kiện quân sự trên Polymarket

Một nhóm 152 ví tập trung đặt cược vào các sự kiện quân sự và quốc phòng trên nền tảng dự đoán Polymarket đã thu về tổng cộng 8 triệu USD lợi nhuận, theo một cuộc điều tra mới được công bố. Khả năng thông tin quân sự chưa công khai đã lọt vào các giao dịch trên thị trường dự đoán này đang khiến giới quan sát một lần nữa đặt câu hỏi về lỗ hổng của những thị trường vận hành trên sổ cái công khai.

Nhóm Dữ liệu Chống Tham nhũng (Anti-Corruption Data Collective - ACDC) cho biết trong báo cáo công bố ngày 20 rằng kết quả trên được rút ra từ việc phân tích các thị trường trên Polymarket đã tất toán tính đến ngày 5 tháng 5. ACDC xếp những ví đặt cược dài hạn với tổng giá trị từ 2.500 USD trở lên trong vòng một giờ vào các kết quả có mức giá 35 cent trở xuống vào nhóm gọi là “Orca”.

Có 556 ví thỏa điều kiện này. Trong đó, 152 ví tập trung vào các thị trường quân sự - quốc phòng đạt tỷ lệ thắng trung bình lên tới 97,2%. Theo báo cáo, tỷ lệ thắng chung của toàn bộ các cược dài hạn trong mảng quân sự - quốc phòng chỉ ở mức 52%.

Tại thị trường liên quan đến cuộc không kích của Mỹ nhắm vào các cơ sở hạt nhân Iran hồi tháng 6 năm 2025, có 19 lệnh cược dài hạn với tổng giá trị 164.292 USD được đặt ngay trước khi thị trường đóng cửa. ACDC cho biết 8 ví trong số này đã chia nhau khoản lợi nhuận 1,8 triệu USD, trong đó một ví một mình bỏ túi gần 500.000 USD.

Vấn đề đáng chú ý không chỉ nằm ở quy mô lợi nhuận. ACDC cho biết đã phát hiện một khuôn mẫu lặp lại: các tài khoản Orca luôn đặt cược trước, sau đó các trader lớn (whale) có tiềm lực tài chính mạnh và các bot tự động mới vào cuộc. David Szakonyi, đồng sáng lập ACDC, nói với Reuters rằng “phần lớn mọi người đánh giá thấp mức độ dễ nhận biết của các hoạt động đặt cược bất thường trên Polymarket”. Phát biểu này cho thấy các dấu hiệu bất thường không hề bị che giấu tinh vi, mà tồn tại công khai trên chuỗi khối, chỉ chờ người phân tích đúng cách phát hiện ra.

Thị trường dự đoán vận hành theo cách người dùng giao dịch dựa trên kết quả của một sự kiện cụ thể. Giá trên thị trường thường được đọc như xác suất mà những người tham gia đang tin tưởng. Nhưng ở những thị trường có ít người tham gia hoặc thông tin phân bổ không đồng đều, dòng vốn từ một nhóm nhỏ ví có thể bị hiểu nhầm thành dự báo về kết quả thực tế.

Toàn bộ giao dịch trên Polymarket được lưu lại trên blockchain, giúp các nhà nghiên cứu bên ngoài có thể lần theo những khuôn mẫu đáng ngờ. Nhưng theo ACDC, chính sự minh bạch này cũng có thể trở thành kênh để những trader khác, hoặc thậm chí các cơ quan tình báo, đọc được tín hiệu từ các lệnh cược đi trước.

Cuộc điều tra lần này diễn ra song song với một vụ việc khác liên quan đến cáo buộc sử dụng thông tin quân sự mật. Bộ Tư pháp Mỹ (DOJ) cho biết vào ngày 23 tháng 4 đã truy tố binh sĩ Lục quân Mỹ Gannon Ken Van Dyke với cáo buộc dùng thông tin mật liên quan đến chiến dịch bắt giữ Nicolás Maduro để thu lợi khoảng 409.881 USD trên Polymarket.

Cùng ngày, Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Mỹ (CFTC) cũng đệ đơn kiện Van Dyke với cáo buộc giao dịch nội gián trong các hợp đồng sự kiện liên quan đến Maduro. Đây vẫn là vụ việc đang trong giai đoạn điều tra và tố tụng, nên cần được nhìn nhận tách bạch với việc cáo buộc đã được xác định là đúng hay chưa.

Trên trang chính sách về tính minh bạch thị trường, Polymarket khẳng định nghiêm cấm giao dịch nội gián, mua bán thông tin mật bất hợp pháp, cũng như việc lợi dụng vị thế có thể tác động đến kết quả sự kiện để giao dịch. Nền tảng này cũng liệt kê rõ trường hợp binh sĩ hoặc nhà thầu quân sự nắm giữ thông tin mật liên quan đến chiến dịch rồi đặt cược vào các thị trường liên quan là hành vi bị cấm.

ACDC khuyến nghị Polymarket siết chặt xác minh danh tính người dùng, tạm giữ khoản thanh toán cho các giao dịch đáng ngờ, đồng thời hạn chế các hợp đồng sự kiện quân sự. Tuy nhiên, báo cáo cũng lưu ý rằng đặc điểm của nhóm ví Orca vẫn có thể xuất phát từ yếu tố may mắn hoặc những lý do khác chưa được làm rõ.

Bình luận: Với nhà đầu tư trong nước, câu chuyện này không đơn thuần là một tranh cãi ở thị trường dự đoán nước ngoài. Giá trên Polymarket thường được mạng xã hội và các kênh bình luận thị trường trích dẫn như thể đó là xác suất thực tế của một sự kiện, trong khi tín hiệu đó có thể chỉ đến từ dòng vốn của một nhóm ví nhỏ trong một thị trường mỏng thanh khoản.

TokenPost trước đó từng đưa tin về phân tích của ACDC cho thấy khối lượng giao dịch trên Polymarket có xu hướng tập trung vào nhóm ví lớn. Khi đó, giới phân tích cũng cảnh báo rằng mức giá trông giống xác suất kết quả bầu cử trên thực tế có thể chỉ phản ánh dòng vốn của một nhóm nhỏ người tham gia, chứ không đại diện cho dư luận rộng hơn.

Phạm vi được xác nhận trong báo cáo lần này dừng lại ở khuôn mẫu ví, thời điểm đặt cược và cấu trúc lợi nhuận. Việc có tồn tại người trong cuộc thực sự hay không, cùng con đường tiếp cận thông tin chưa công khai, vẫn là phần cần cơ quan điều tra và giám sát xác minh thêm.