Elon Musk: Nhu cầu bộ nhớ AI có thể tăng hơn 200% mỗi năm

Tỷ phú Elon Musk, CEO của SpaceX, cho rằng bộ nhớ đang là yếu tố giới hạn lớn nhất đối với hạ tầng trí tuệ nhân tạo (AI) hiện nay. Theo ông, trong khi sản lượng bộ nhớ toàn ngành chỉ tăng khoảng 20% mỗi năm, nhu cầu sử dụng thực tế có thể tăng hơn 200% mỗi năm.

Theo MarketWatch đưa tin ngày 4 (giờ địa phương), Musk phát biểu trong buổi công bố kết quả kinh doanh quý II năm 2026 của SpaceX rằng “yếu tố giới hạn hiện tại là bộ nhớ”. SpaceX tổ chức buổi webcast công bố kết quả kinh doanh ngay sau khi thị trường đóng cửa cùng ngày, với doanh thu quý II được ghi nhận ở mức 7,8 tỷ USD.

Khi các trung tâm dữ liệu AI mở rộng quy mô, vai trò của bộ nhớ trong việc cung cấp và lưu trữ dữ liệu nhanh chóng ngày càng quan trọng, không kém gì chip xử lý. Nếu chip đồ họa (GPU) của Nvidia(NVDA) đảm nhiệm phần tính toán, thì bộ nhớ băng thông cao (HBM) và DRAM dùng cho máy chủ chính là bộ phận cung cấp dữ liệu cho quá trình xử lý song song đó. Một khi nguồn cung bộ nhớ không theo kịp nhu cầu, tốc độ xây dựng hệ thống AI cũng có thể bị kìm hãm theo. TokenPost từng đề cập đến vấn đề nghẽn cổ chai bộ nhớ và lưu trữ trong quá trình mở rộng hạ tầng AI.

Micron Technology(MU) cho biết trong báo cáo tài chính quý III năm tài chính 2026 công bố ngày 24 tháng 6 rằng doanh thu đạt 41,46 tỷ USD, lợi nhuận ròng theo chuẩn kế toán Mỹ (GAAP) đạt 28,24 tỷ USD. Công ty đưa ra dự báo doanh thu quý IV ở mức 50 tỷ USD, với biên độ sai số khoảng ±1 tỷ USD.

Sanjay Mehrotra, Chủ tịch kiêm CEO của Micron Technology, cho biết trong cùng thông báo rằng “giá trị chiến lược của bộ nhớ trong kỷ nguyên AI đã được phản ánh vào kết quả kinh doanh và triển vọng của công ty”. Phát biểu này cho thấy Micron đang đặt cược lớn vào nhu cầu bộ nhớ phục vụ AI tiếp tục tăng trong thời gian tới. Hiện công ty đã xuất xưởng số lượng lớn HBM4 cho nền tảng của các khách hàng dẫn đầu ngành, đồng thời đang phát triển HBM4E với mục tiêu sản xuất hàng loạt vào năm 2027.

Đây không phải lần đầu Musk nhắc đến tình trạng thiếu hụt nguồn cung bộ nhớ. Trong buổi công bố kết quả kinh doanh quý IV năm 2025 của Tesla(TSLA), ông từng chỉ ra rằng logic AI, bộ nhớ và nguồn cung RAM sẽ là những yếu tố giới hạn tăng trưởng của công ty trong khoảng 3-4 năm tới, đồng thời nhắc tên Samsung Electronics, TSMC và Micron như những đối tác chiến lược.

Phản ứng của thị trường trước phát biểu lần này của Musk khá trái chiều. MarketWatch nhận định phát biểu phần nào giúp xoa dịu lo ngại xoay quanh nhóm cổ phiếu chip nhớ. Tuy nhiên, ngành bộ nhớ vốn có biến động giá lớn, và triển vọng lợi nhuận vẫn phụ thuộc vào tốc độ mở rộng nguồn cung, giá hợp đồng dài hạn, sự bám đuổi của các doanh nghiệp Trung Quốc cũng như nhịp độ đầu tư vào AI trên toàn cầu.

Tại Trung Quốc, ChangXin Memory Technologies (CXMT) và Yangtze Memory Technologies (YMTC) được xem là những đối thủ tiềm năng trong ngành bộ nhớ. Hiện chưa có căn cứ xác nhận vấn đề này có liên hệ trực tiếp đến hoạt động đào tiền mã hóa hay hạ tầng blockchain. Về phần mình, Micron dự kiến tiếp tục phát triển HBM4E hướng tới mục tiêu sản xuất hàng loạt vào năm 2027.