Quỹ tài sản Na Uy lỗ 278 tỷ kroner trong quý III

Quỹ Hưu trí Chính phủ Toàn cầu Na Uy (GPFG) ghi nhận khoản lỗ kế toán 278 tỷ kroner Na Uy trong quý III/2026. Cơ quan Quản lý Đầu tư Ngân hàng Trung ương Na Uy (NBIM) công bố kết quả ngày 22 tháng 10, cho biết lợi suất đầu tư đạt -0,5% khi trái phiếu và các tài sản thu nhập cố định suy yếu giữa lúc lãi suất tăng.

NBIM cho biết lợi suất quý III của GPFG thấp hơn chỉ số tham chiếu 0,18 điểm phần trăm. Theo từng nhóm tài sản, tài sản thu nhập cố định giảm 3,5%, cổ phiếu tăng 0,5%, bất động sản chưa niêm yết tăng 0,4% và hạ tầng năng lượng tái tạo chưa niêm yết tăng 7,5%.

Trond Grande, Phó giám đốc điều hành NBIM, nói: “Lãi suất tăng làm suy yếu kết quả của tài sản thu nhập cố định, khiến lợi suất của quỹ kết thúc ở mức âm nhẹ”. Lợi suất cổ phiếu gần như đi ngang, nhưng khác biệt giữa các ngành khá lớn. Ông Grande cho biết cổ phiếu năng lượng tăng nhiều nhất, trong khi các ngành tiện ích và bất động sản nhạy cảm với lãi suất giảm.

Khoản lỗ đầu tư kế toán và mức giảm tổng giá trị quỹ là hai con số khác nhau. Đồng kroner mạnh lên làm giảm 472 tỷ kroner giá trị quỹ khi quy đổi sang kroner, trong khi dòng vốn mới đạt 80 tỷ kroner sau khi trừ chi phí quản lý. Tính cả kết quả đầu tư, tác động tỷ giá và dòng vốn, tổng giá trị quỹ giảm 670 tỷ kroner trong quý.

Tính đến ngày 30 tháng 9, giá trị quỹ đạt 22.014 tỷ kroner. Danh mục gồm cổ phiếu chiếm 72,1%, tài sản thu nhập cố định 25,8%, bất động sản chưa niêm yết 1,6% và hạ tầng năng lượng tái tạo chưa niêm yết 0,5%.

Trong nửa đầu năm, quỹ đạt lợi suất đầu tư 9,4% và lợi nhuận đầu tư kế toán 1.753 tỷ kroner. Khi đó, lợi suất cổ phiếu là 13,0%, còn tài sản thu nhập cố định đạt 0,9%. Đây là kết quả của hai giai đoạn riêng biệt.