Bitcoin (BTC) giảm, 545,59 triệu USD vị thế phái sinh bị thanh lý, 82% là lệnh long

Đà giảm của Bitcoin (BTC), Ethereum (ETH) và các tài sản kỹ thuật số lớn đã khiến 545,59 triệu USD (khoảng 745,3 tỷ won) vị thế phái sinh bị thanh lý trong 24 giờ qua. Khoảng 82% tổng giá trị thanh lý đến từ các lệnh long đặt cược vào khả năng giá tăng.

Theo CoinGlass ngày 24, giá trị thanh lý phái sinh tài sản kỹ thuật số trong 24 giờ qua tăng 98,26% so với ngày trước đó. Giá trị thanh lý lệnh long đạt 446,85 triệu USD (khoảng 610,4 tỷ won), trong khi lệnh short đạt 98,74 triệu USD (khoảng 134,9 tỷ won).

Trong 12 giờ gần nhất, tổng giá trị thanh lý đạt 396,46 triệu USD (khoảng 541,6 tỷ won). Trong đó, thanh lý lệnh long đạt 359,11 triệu USD (khoảng 490,5 tỷ won), chiếm 90,58% tổng số, còn thanh lý lệnh short đạt 37,35 triệu USD (khoảng 51 tỷ won).

Tổng giá trị thanh lý Bitcoin và Ethereum đạt 276,45 triệu USD (khoảng 377,6 tỷ won), cao hơn một nửa tổng số. Điều này cho thấy các vị thế sử dụng đòn bẩy tập trung vào hai tài sản lớn đã lần lượt bị đóng trong quá trình giá giảm.

Giá trị thanh lý Bitcoin đạt 163,66 triệu USD (khoảng 223,6 tỷ won). Trong đó, thanh lý lệnh long đạt 131,38 triệu USD (khoảng 179,5 tỷ won), còn lệnh short đạt 32,29 triệu USD (khoảng 44,1 tỷ won).

Ethereum ghi nhận 112,79 triệu USD (khoảng 154,1 tỷ won) bị thanh lý. Giá trị thanh lý lệnh long đạt 95,79 triệu USD (khoảng 130,9 tỷ won), trong khi lệnh short đạt 17 triệu USD (khoảng 23,2 tỷ won).

Hoạt động thanh lý cũng lan sang thị trường altcoin. Ripple (XRP) ghi nhận 29,79 triệu USD (khoảng 4,07 tỷ won), Solana (SOL) 18,59 triệu USD (khoảng 2,54 tỷ won) và Zcash (ZEC) 19,15 triệu USD (khoảng 2,62 tỷ won) vị thế bị đóng. Zcash giảm 6,98% trong một ngày.

Khối lượng giao dịch phái sinh trong 24 giờ qua đạt 249,27575 tỷ USD (khoảng 340,5107 nghìn tỷ won), tăng 4,56% so với ngày trước đó. Ngược lại, hợp đồng mở (OI) đạt 151,17210 tỷ USD (khoảng 206,5011 nghìn tỷ won), giảm 5,06%.

Khối lượng giao dịch tăng trong khi OI giảm có thể cho thấy các hợp đồng hiện hữu đang được đóng thay vì vị thế mới tiếp tục được tích lũy. Đặc biệt, trong 12 giờ gần nhất, giá trị thanh lý lệnh long vượt 300 triệu USD, đồng thời OI cũng giảm hơn 5%.

Thanh lý là quy trình sàn giao dịch buộc phải đóng vị thế trong các giao dịch sử dụng đòn bẩy như hợp đồng tương lai và hợp đồng vĩnh cửu khi khoản ký quỹ không còn đủ. Lệnh long có khả năng bị thanh lý cao hơn khi giá giảm, còn lệnh short dễ bị thanh lý khi giá tăng.

Tỷ trọng thanh lý lệnh long cao trong lần thống kê này cho thấy trước khi giá giảm, số vị thế dự đoán giá tăng vẫn tương đối lớn. Tuy nhiên, giá trị thanh lý chỉ phản ánh quy mô hợp đồng đã kết thúc trong một khoảng thời gian nhất định và không thể tự mình quyết định hướng đi tiếp theo của giá.

Hoạt động thanh lý trên thị trường phái sinh khác với giao dịch của người nắm giữ tài sản giao ngay. Việc các hợp đồng sử dụng đòn bẩy bị đóng bắt buộc có thể khiến khối lượng giao dịch tăng trong ngắn hạn, nhưng cần theo dõi riêng liệu lực mua trên thị trường giao ngay có tiếp diễn hay không.

Trước đó, TokenPost cũng từng đưa tin về một trường hợp 623 triệu USD vị thế phái sinh bị thanh lý khi giá Bitcoin giảm. Khi đó, quy mô thanh lý lệnh long và short trái chiều cho thấy tác động lên thị trường thay đổi tùy theo hướng sử dụng đòn bẩy.

Đối với nhà đầu tư trong nước, bên cạnh quy mô thanh lý, khoảng thời gian thống kê và cơ cấu vị thế cũng rất quan trọng. Ngay cả trong cùng một khoảng thời gian 24 giờ, tỷ trọng lệnh long và short trong các khung 12 giờ hoặc 4 giờ có thể khác nhau, do đó khó đánh giá toàn bộ hướng đi của thị trường chỉ bằng một con số.

Số liệu lần này cho thấy quá trình giảm của các tài sản kỹ thuật số lớn đi kèm với việc thu hẹp các vị thế sử dụng đòn bẩy. Diễn biến tiếp theo của thị trường có thể phụ thuộc vào cách khối lượng giao dịch và OI vận động sau đợt thanh lý này.