Ấn Độ xếp tiền mã hóa vào nhóm tài sản rủi ro cao, siết chặt quản lý và tận thu thuế

Ấn Độ vừa xếp **“từ”tiền mã hóa“từ”** vào nhóm tài sản **“từ”rủi ro cao“từ”**, đồng thời cân nhắc siết chặt khung quản lý sau khi ghi nhận nhiều dấu hiệu liên quan tới rửa tiền, lừa đảo mạng và tài trợ khủng bố. Theo báo Economic Times đưa tin ngày 13 (giờ địa phương), các cơ quan chức năng nước này đang hướng tới mô hình giám sát chặt hơn, tham khảo kinh nghiệm Mỹ, Liên minh châu Âu(EU), Nhật Bản, Brazil và Trung Quốc.

Theo Economic Times đưa tin ngày 13 (giờ địa phương), Ủy ban Thường vụ về Tài chính của Quốc hội Ấn Độ do nghị sĩ Bhartruhari Mahtab đứng đầu đã phân loại hệ sinh thái tài sản số là lĩnh vực “rủi ro cao”. Cuộc họp có sự tham dự của đại diện Bộ Tài chính, Bộ Doanh nghiệp, Ủy ban Thuế trực tiếp Trung ương(CBDT), cơ quan thuế, cơ quan tình báo và lãnh đạo các sàn giao dịch lớn như Binance, WazirX, ZebPay.

Các quan chức chính phủ cảnh báo **“từ”tài sản kỹ thuật số(VDA)“từ”** không chỉ là kênh đầu cơ, mà còn có thể trở thành công cụ luân chuyển dòng tiền bất hợp pháp. Cơ quan tình báo trình bày trước các nghị sĩ rằng tiền mã hóa đang bị lợi dụng trong rửa tiền, lừa đảo trực tuyến, buôn ma túy, mua bán người, mô hình đa cấp Ponzi và chuyển tiền xuyên biên giới ngoài tầm kiểm soát.

bình luận: Việc Ấn Độ gắn tiền mã hóa với nhiều loại tội phạm tài chính giúp chính phủ có cơ sở chính trị để đẩy mạnh các biện pháp quản lý mạnh tay hơn, tương tự xu hướng của nhiều nền kinh tế lớn thời gian gần đây.

Một trong những điểm khiến nhà chức trách lo ngại là khoảng cách rất lớn giữa số người bị khấu trừ thuế tại nguồn và số người thực sự khai báo thu nhập từ **“từ”tiền mã hóa“từ”**. Theo dữ liệu tài khóa năm 2022–2023(FY23), có khoảng 645.000 cá nhân bị áp thuế khấu trừ tại nguồn(TDS) từ giao dịch tiền mã hóa, nhưng chỉ khoảng 139.000 người kê khai thu nhập liên quan trong hồ sơ thuế. Khoảng trống hơn nửa triệu người nộp thuế này được các cơ quan quản lý coi là tín hiệu rủi ro đáng báo động.

Ấn Độ đã đánh thuế lãi từ giao dịch **“từ”tiền mã hóa“từ”** với mức 30% và buộc áp 1% TDS trên mỗi giao dịch kể từ năm 2022. Dù vậy, hoạt động giao dịch vẫn diễn ra sôi động. Các nghị sĩ ước tính dòng tiền trị giá hàng trăm tỷ rupee đã chảy vào **“từ”tài sản kỹ thuật số“từ”**, trong đó một phần đáng kể rời khỏi phạm vi quản lý trong nước để chuyển sang các sàn giao dịch nước ngoài.

Song song với chính sách thuế, công tác thực thi cũng được tăng cường. Đơn vị Phân tích Thông tin Tài chính Ấn Độ(FIU-IND) trong vòng một năm qua đã mở 52 vụ xử lý vi phạm liên quan đến luật chống rửa tiền áp dụng cho các tổ chức hoạt động trong lĩnh vực **“tài sản kỹ thuật số(VDA)”**. Các sàn như Coinbase, Binance, KuCoin, Bybit bị phạt tổng cộng khoảng 2,9 tỷ rupee. Đồng thời, nhà chức trách đã chặn 63 địa chỉ URL và ngăn truy cập 85 trang web, nền tảng liên quan đến tiền mã hóa.

bình luận: Chuỗi biện pháp trên cho thấy Ấn Độ muốn vừa tận thu thuế, vừa ngăn chặn hoạt động phi pháp trong khi vẫn chấp nhận thực tế là giao dịch tiền mã hóa khó có thể bị “xóa sổ” hoàn toàn.

Dù siết chặt quản lý, nguồn thu từ **“từ”tiền mã hóa“từ”** lại có xu hướng tăng. Trong năm tài khóa 2023–2024, thuế thu được từ lĩnh vực này đạt khoảng 269 triệu rupee, và ước tăng lên khoảng 437 triệu rupee trong năm 2024–2025. Riêng khoản TDS thu được đã lên tới hơn 364,62 triệu rupee. Giao dịch tiếp tục diễn ra, song đi kèm là giám sát, chặn truy cập và xử phạt ngày càng mạnh tay, khiến môi trường pháp lý tại Ấn Độ ngày càng ngột ngạt đối với các công ty và nhà đầu tư trong nước.

Chính phủ Ấn Độ hiện đang so sánh khuôn khổ quản lý **“từ”tài sản kỹ thuật số(VDA)“từ”** với Mỹ, EU, Nhật Bản, Brazil và Trung Quốc để chuẩn bị cho giai đoạn chính sách tiếp theo. Một số hướng đi được thảo luận gồm: bắt buộc liên kết tài sản số với mã số định danh người nộp thuế(PAN) để theo dõi nắm giữ, áp dụng chuẩn định giá thống nhất và gia tăng nghĩa vụ báo cáo đối với cả sàn giao dịch lẫn nhà đầu tư cá nhân.

bình luận: Nếu các đề xuất này được triển khai, **“từ”thị trường tiền mã hóa Ấn Độ“từ”** nhiều khả năng sẽ chuyển dần từ ưu tiên “tăng trưởng” sang ưu tiên “kiểm soát”. Điều này có thể làm giảm sức hút của các sàn trong nước, đồng thời đẩy một bộ phận nhà đầu tư sang các nền tảng nước ngoài hoặc những kênh giao dịch khó kiểm soát hơn.

Trong bối cảnh đó, **“từ”tiền mã hóa“từ”** tại Ấn Độ đang đứng trước ngã rẽ: hoặc thích nghi với mô hình quản lý chặt tay hơn, minh bạch hơn, hoặc chấp nhận rủi ro bị đẩy ra ngoài hệ thống tài chính chính thức khi chính phủ ngày càng coi đây là loại **“từ”tài sản kỹ thuật số(VDA)“từ”** có mức độ rủi ro cao cần được giám sát đặc biệt.