Paxos bị phạt 26,5 triệu USD vì vi phạm khi hợp tác phát hành BUSD

Theo tờ Reuters đưa tin ngày 24 (giờ địa phương), Sở Dịch vụ Tài chính New York (NYDFS) đã ra quyết định xử phạt Công ty phát hành tiền ổn định (stablecoin) Paxos với số tiền lên đến 26,5 triệu USD (khoảng 369 tỷ đồng). Lý do là vì Paxos bị cáo buộc vi phạm quy định trong quá trình hợp tác với Binance phát hành đồng tiền ổn định Binance USD (BUSD). Song song đó, Paxos cũng đồng ý chi thêm 22 triệu USD (khoảng 306 tỷ đồng) để cải thiện hệ thống tuân thủ nội bộ.

NYDFS cho rằng Paxos trong thời gian làm việc với Binance đã không thiết lập được các quy trình phòng chống rửa tiền (AML) và xác minh danh tính khách hàng (KYC) một cách đầy đủ. Cơ quan này nhấn mạnh, Paxos thiếu năng lực giám sát dòng tiền trị giá khoảng 1,6 tỷ USD (gần 2,2 nghìn tỷ đồng) được cho là liên quan đến các giao dịch bất hợp pháp. NYDFS cũng lưu ý thêm rằng các giao dịch này không nhất thiết phải liên quan trực tiếp đến BUSD, nhưng nhấn mạnh “các lỗ hổng nghiêm trọng” trong hệ thống kiểm soát rủi ro tổng thể của Paxos.

Đáp lại, Paxos ra tuyên bố khẳng định rằng các vi phạm nói trên đều là “các vấn đề từ hơn hai năm trước” và đã được “khắc phục hoàn toàn.” Công ty nhấn mạnh sự vững vàng của BUSD khi “giá token chưa từng lệch khỏi tỷ giá cố định (peg), đồng thời đã thanh lý hơn 16 tỷ USD một cách có trật tự.” Paxos xem đây là bằng chứng cho thấy khả năng quản lý tài chính của mình.

Trước khi vướng vào rắc rối với Binance, Paxos từng được đánh giá cao về độ tin cậy và năng lực tuân thủ pháp luật — cụ thể là được chọn làm đối tác lưu ký tài sản của sàn giao dịch tổ chức EDX Markets do các ông lớn như Citadel Securities và Charles Schwab hậu thuẫn. Tuy nhiên sau vụ việc, EDX đã quyết định thay đổi đơn vị lưu ký.

Điều này đặc biệt đáng chú ý trong bối cảnh thị trường tiền ổn định đang tăng trưởng nhanh chóng và thu hút sự quan tâm ngày càng lớn từ phía nhà đầu tư cũng như cơ quan quản lý. Vụ việc hiện tại đã khiến uy tín thương hiệu của Paxos phải “chịu một đòn giáng” không nhỏ.

Theo kết quả điều tra, NYDFS cho biết hệ thống KYC và quy trình thẩm định của Paxos vẫn trong tình trạng “chưa trưởng thành” và hoạt động không hoàn chỉnh trong nhiều năm liên tục. Công ty hiện cam kết sẽ đầu tư đáng kể vào nhân sự và công nghệ nhằm nâng cấp toàn diện hệ thống tuân thủ pháp lý trong thời gian tới.

Paxos đồng thời khẳng định các dự án hợp tác mới trong lĩnh vực phát hành tiền ổn định theo hình thức “trắng nhãn" (white-label stablecoin) hiện không gặp bất kỳ rào cản pháp lý nào. Công ty nhắn gửi thông điệp rằng họ luôn “ưu tiên tuân thủ quy định” và “không tiếc tài nguyên để xây dựng đội ngũ pháp lý hàng đầu trong ngành.”

Đáng chú ý, Paxos áp dụng mô hình phát hành blockchain theo cấu trúc ủy thác (trust structure) theo yêu cầu của cơ quan quản lý tài chính New York. Dù làm giảm tính linh hoạt, đây lại là cơ chế giúp bảo vệ tối đa tài sản của khách hàng khi xảy ra sự cố phá sản. Trong khi đó, đối thủ Circle với đồng USD Coin (USDC) lại ưu tiên sự linh hoạt kỹ thuật hơn khi triển khai trên nhiều blockchain, nhưng gần đây cũng bắt đầu nộp đơn xin giấy phép dạng trust như Paxos, cho thấy xu hướng tăng cường tuân thủ đang lan rộng trong ngành.

Vụ phạt đối với Paxos lần này không chỉ làm nóng lại tranh luận về sự giám sát đối với các nhà phát hành tiền ổn định, mà còn nhấn mạnh rằng trong lĩnh vực tài chính kỹ thuật số, tính minh bạch và hệ thống tuân thủ nghiêm ngặt chính là “chìa khóa sống còn” để xây dựng lòng tin lâu dài với thị trường. Bình luận: Với bài học từ Paxos, các công ty phát hành tiền mã hóa cần chủ động gia cố hệ thống pháp lý nội bộ nếu muốn tồn tại bền vững trong môi trường pháp lý ngày càng siết chặt.

Từ khóa chính: “Paxos”, “BUSD”, “tiền ổn định” (stablecoin)