Bitcoin(BTC) giảm sâu còn 94.000 USD, thị trường phái sinh bị thanh lý hơn 300 triệu USD

Giá Bitcoin(BTC) giảm mạnh khiến thị trường phái sinh đối mặt áp lực thanh lý hơn 300 triệu USD

Theo CoinGlass thống kê ngày 24 (giờ địa phương), giá Bitcoin(BTC) bất ngờ giảm xuống mức 94.000 USD (khoảng 1,278,6 triệu won), kéo theo làn sóng thanh lý quy mô lớn trên thị trường phái sinh. Chỉ trong vòng 24 giờ, các vị thế mua (long position) đã bị thanh lý hơn 268,07 triệu USD (khoảng 3.645 tỷ won), phản ánh rõ mức độ thiên lệch mua quá mức với tỷ lệ “mất cân bằng thanh lý 512,73%”.

Nguyên nhân chính được cho là do tâm lý kỳ vọng vào việc ra mắt quỹ hoán đổi danh mục (ETF) giao ngay của Ripple(XRP) bắt đầu hạ nhiệt. Trước đó, thị trường đặt nhiều kỳ vọng rằng Bitcoin có thể bứt phá mốc 100.000 USD (khoảng 1.360 triệu won), tuy nhiên ngay khi ETF chính thức ra mắt, làn sóng bán tháo mạnh đã xuất hiện. Chỉ trong ít ngày, giá Bitcoin đã lao dốc tới hơn 6.000 USD so với đỉnh.

Dữ liệu từ CoinGlass cho thấy trong 24 giờ qua, tổng giá trị thanh lý các hợp đồng phái sinh liên quan đến Bitcoin đã vượt 310 triệu USD (khoảng 4.212 tỷ won), trong đó có đến 86% là từ các vị thế mua. Điều này cho thấy phần lớn nhà đầu tư đã đặt cược vào xu hướng tăng tiếp tục của Bitcoin và sử dụng đòn bẩy cao để khuếch đại lợi nhuận. Tuy nhiên, khi giá đảo chiều, phản ứng dây chuyền từ các lệnh bán giải chấp đã diễn ra mạnh mẽ.

Bình luận: Việc tỷ lệ mất cân bằng thanh lý vượt ngưỡng 500% là dấu hiệu rõ ràng cho thấy thị trường quá lạc quan vào kịch bản tăng giá và không chuẩn bị tốt cho các biến động tiêu cực. Các nhà đầu tư nhỏ lẻ đang phải trả giá cho sự tự tin thái quá bằng chính vốn đầu tư của mình.

Tính đến thời điểm hiện tại, Bitcoin vẫn đang giao dịch quanh mức 94.000 USD, tuy nhiên giới phân tích cảnh báo rằng mức hỗ trợ kỹ thuật quan trọng là 83.000 USD (khoảng 1.128,8 triệu won) có thể sẽ bị thử thách trong thời gian tới. Tâm lý lo ngại đang lan rộng trên thị trường, làm gia tăng nguy cơ điều chỉnh sâu hơn nữa trong ngắn hạn.

Dù vậy, một số tổ chức đầu tư vẫn giữ cái nhìn tích cực. Theo các nguồn tin trong ngành, Strategy – một tổ chức đang nắm giữ lượng lớn Bitcoin – tiếp tục mua thêm tài sản kỹ thuật số này ngay trong tuần qua. Động thái này được kỳ vọng sẽ tạo nền tảng cho đà phục hồi trong trung hạn.

Bình luận: Việc các tổ chức liên tục gom mua khi giá giảm cho thấy niềm tin dài hạn vào giá trị cốt lõi của Bitcoin(BTC) vẫn chưa thay đổi. Tuy nhiên, trong ngắn hạn, áp lực thanh lý từ thị trường phái sinh và sự sụt giảm của tâm lý nhà đầu tư có thể tiếp tục là lực cản đáng kể đối với đà tăng trưởng của tiền mã hóa này.

Từ khóa: Bitcoin(BTC), thị trường phái sinh, thanh lý, ETF Ripple(XRP), nhà đầu tư tổ chức